Esse trabalho elabora uma estratégia de arbitragem estatística utilizando trios de maturidades da estrutura a termo. testes de cointegração foram utilizados para detectar equilíbrios entre os ativos e desvios dessa condição foram explorados. a estratégia foi testada utilizando dois conjuntos de dados, uma base de dados interpolada, de modo a manter as maturidades fixas, e uma base com dados intradiários de contratos de futuro de di. a estratégia alcançou um excesso de retorno líquido de 17,05%, no período de 14 de janeiro de 2014 a 10 de março de 2014 utilizado para os testes. além disso, a estratégia se mostrou resiliente, tanto em relação a escolha dos parâmetros, quanto em relação ao patrimônio disponível, indicando boas possibilidades de aplicação prática. como a estratégia não apresenta duration igual a zero nas suas operações, duas alterações foram sugeridas visando diminuir os riscos da estratégia. mesmo com essas alterações, a estratégia obteve resultados bem promissores.